BURCU KIRATLI/BLOOMBERG HT ARAŞTIRMA ANALİSTİ
Bankanın geçen yılın üçüncü çeyreğinde solo net kârı 17,5 milyar TL, önceki çeyrekteki net kârı ise 18,47 milyar TL oldu. Banka, 2022 yılının tamamında 58,5 milyar TL net kâr elde etti. Böylece bu çeyrekte net kârda çeyreklik bazda yüzde 30 artış olurken, bankanın kümülatif kârı da geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 49 arttı. 57,6 milyar TL ile.
Ocak-Eylül döneminde bankanın ortalama özkaynak kârlılığı yüzde 41,16, efektif kârlılığı ise yüzde 4,5 oldu. Bankanın özsermaye karlılığı 2022 yılı sonunda yüzde 51, ortalama efektif karlılık ise aynı dönemde yüzde 5,4 olarak gerçekleşti.
Bu çeyrekte sermaye yeterlilik rasyosu (SYR) yüzde 16,5, çekirdek SYR yüzde 14,4 ve serbest karşılıklar dahil SYR yüzde 16,7 olarak gerçekleşti.
Tüketici kredisi kullanımının azalması nedeniyle TL krediler ivme kaybetti.
Kredi artış hızı düzenlemelerin etkisiyle önceki çeyreklere göre yavaşlasa da devam ediyor. TL canlı krediler yılbaşından bu yana yüzde 43 büyüyerek 674 milyar TL’ye ulaştı. Ancak bireysel kredilerin ve kredi kartlarının toplam krediler içindeki payındaki azalma TL ticari kredilerle telafi edildi.
Müşteri mevduatı yüzde 82 arttı
TL müşteri mevduatı ise aynı dönemde yüzde 82 artarak 772 milyar TL’ye ulaştı. Döviz korumalı mevduat reeskontları nedeniyle çeyreklik TL mevduat büyümesi sınırlı görünüyor.
Bankanın net faiz geliri swap maliyetleri hariç 58,4 milyar TL oldu. Tüfex gelirleri 22 milyar TL olurken, yılın ilk ayında Tüfex gelirleri 11,4 milyar TL oldu ve bu kalemdeki gelirler yüzde 93 arttı. Bankanın ticari kârı (net swap maliyetleri dahil ve kur riskinden korunma hariç) 18,1 milyar TL olurken; Yılın ilk ayında bankanın ticari kârı 10,5 milyar TL oldu.
Net faiz marjı bu çeyrekte arttı. Swap maliyetleri dahil net faiz marjı son çeyrekte yüzde 5,8’den yüzde 6,00’a yükseldi. TL çekirdek spread artarken, TL kredi vadeli mevduat farklarında (KKM ek primlerinden arındırılmış) çeyreklik bazda 400 baz puanlık artış yaşandı. TÜFE kağıtlarının değerlemesinde kullanılan TÜFE iddiası yüzde 35’ten yüzde 55’e çıktı.
Garanti Bankası’nın takipteki kredi oranı 2022 yılı sonunda yüzde 2,7 iken, 2023 Eylül ayı sonunda yüzde 1,9’a geriledi.
Bankanın net fiyat ve yönetim kurulu gelirlerindeki büyüme 3. çeyrekte daha da hızlanarak çeyreklik gelirler yüzde 61 artarak 12,3 milyar TL’ye ulaştı. Artışta ödeme sistemlerinin güçlü katkısı, süreç faaliyetlerindeki artış ve devam eden dijitalleşme etkili oldu.
İlk 9 ayda net fiyatlar ve levhalardaki büyüme geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 121 oldu. Operasyonel giderler çeyrek bazında yüzde 14 artarken, ilk 9 ayda yıllık bazda kümülatif artış ise yüzde 110 oldu.
